BlackRock vai vender US$ 114 bi em títulos de bancos falidos

A BlackRock foi contratada para ajudar o governo americano a coordenar a venda de US$ 114 bilhões em títulos mantidos pelos bancos Signature Bank e Silicon Valley Bank (SVB), que foram à falência.

A gigante em gestão de ativos conduzirá as vendas de US$ 27 bilhões em títulos do Signature e US$ 87 bilhões do Silicon Valley Bank, do SVB Financial Group, informou o órgão regulador FDIC. As posições são principalmente títulos garantidos por hipotecas de agências, obrigações hipotecárias garantidas e títulos lastreados em hipotecas (MBS) comerciais, disse o FDIC.

As vendas “serão graduais e ordenadas e terão como objetivo minimizar o potencial de qualquer impacto adverso no funcionamento do mercado, levando em consideração a liquidez diária e as condições de negociação”, disse a agência.

Um porta-voz da BlackRock não quis comentar.

Experiência com dívidas ‘distressed’

A gestora liderada por Larry Fink tem um histórico de administrar dívidas “distressed” para autoridades dos EUA. No rescaldo da crise financeira de 2008, o Federal Reserve e o Departamento do Tesouro concederam contratos à BlackRock para administrar US$ 130 bilhões em dívidas incobráveis anteriormente nos livros do banco de investimentos Bear Stearns e American International Group.

A BlackRock também foi uma das quatro cogestoras de um programa do Fed para comprar mais de US$ 1 trilhão em títulos lastreados em hipotecas residenciais na época.

O Signature e o Silicon Valley Bank estavam entre os três grandes bancos dos EUA que quebraram em uma rápida sequência no mês passado sob o peso dos saques de clientes. O FDIC foi nomeado receptor de ambos os bancos no mês passado.

O First Citizens BancShares fechou um acordo para comprar o Silicon Valley Bank, que colapsou em menos de 48 horas, na maior falência de um banco nos EUA em mais de uma década. O Signature quebrou em seguida, sendo que seus depósitos e alguns de seus empréstimos foram posteriormente comprados do FDIC pelo Flagstar Bank, controlado pelo New York Community Bancorp.

Embora os negócios incluíssem depósitos e agências bancárias, os compradores estavam menos dispostos a aceitar títulos adquiridos pelo Signature e pelo Silicon Valley Bank quando os juros estavam baixos, e que perderam valor em meio aos aumentos dos juros pelo Fed. Com isso, os bilhões de dólares em títulos e obrigações hipotecárias desvalorizados caíram nas mãos do FDIC.