O grupo BHP fez uma oferta de US$ 38,8 bilh\u00f5es pela Anglo American nesta quinta-feira (25), oferecendo um acordo para criar a maior mineradora de cobre do mundo e fazendo com que as a\u00e7\u00f5es de sua rival subissem 13%.<\/p>\n
A BHP disse que oferecer\u00e1 aos acionistas da Anglo 25,08 libras (US$ 31,39) por a\u00e7\u00e3o, um pr\u00eamio de 31%, e dividir\u00e1 os ativos de min\u00e9rio de ferro e platina do grupo listado em Londres na \u00c1frica do Sul, onde a BHP, a maior mineradora listada do mundo, n\u00e3o tem atividades.<\/p>\n
A Anglo, que possui minas em pa\u00edses como Chile, \u00c1frica do Sul, Brasil e Austr\u00e1lia, disse que seu conselho estava analisando a proposta n\u00e3o solicitada, n\u00e3o vinculante e altamente condicional da BHP. De acordo com as regras de aquisi\u00e7\u00e3o do Reino Unido, a BHP tem at\u00e9 22 de maio para fazer uma oferta firme.<\/p>\n
Se houver acordo, a combina\u00e7\u00e3o criaria um grupo de minera\u00e7\u00e3o de cobre com cerca de 10% da produ\u00e7\u00e3o global. A opera\u00e7\u00e3o tamb\u00e9m poderia desencadear outras transa\u00e7\u00f5es no setor, que tem visto uma onda de fus\u00f5es e aquisi\u00e7\u00f5es \u00e0 medida que as empresas revisam seus portf\u00f3lios para aumentar a exposi\u00e7\u00e3o a metais considerados essenciais para a transi\u00e7\u00e3o energ\u00e9tica global.<\/p>\n
“Tudo isso tem a ver com o cobre”, disse Ben Cleary, gerente de portf\u00f3lio da Tribeca Investment Partners.<\/p>\n
“\u00c9 um bom neg\u00f3cio para a BHP. Obviamente, a Anglo est\u00e1 claramente em jogo agora e provavelmente h\u00e1 espa\u00e7o para que outras empresas se juntem a ela. Isso vai incendiar todo o setor”, disse Cleary, cuja empresa det\u00e9m a\u00e7\u00f5es de ambas as companhias.<\/p>\n
A oferta vem depois que a Anglo, que tinha um valor de mercado de 37,7 bilh\u00f5es de d\u00f3lares no fechamento de quarta-feira, iniciou uma revis\u00e3o de seus ativos em fevereiro, em resposta a uma queda de 94% no lucro anual e a uma s\u00e9rie de baixas cont\u00e1beis devido a uma queda na demanda pela maioria de seus metais.<\/p>\n
A BHP, mais conhecida pela minera\u00e7\u00e3o de min\u00e9rio de ferro, cobre, carv\u00e3o de coque, pot\u00e1ssio e n\u00edquel, foi avaliada em cerca de 149 bilh\u00f5es de d\u00f3lares.<\/p>\n
Um acordo com a Anglo seria a segunda grande aquisi\u00e7\u00e3o da BHP em cerca de um ano, ap\u00f3s a compra da mineradora de cobre Oz Minerals em 2023. Sua oferta se soma a um frenesi de atividades globais de fus\u00f5es e aquisi\u00e7\u00f5es, incluindo a compra da gigante do ouro Newmont pela Newcrest Mining por 16,8 bilh\u00f5es de d\u00f3lares no final do ano passado.<\/p>\n
Uma aquisi\u00e7\u00e3o da Anglo pela BHP provavelmente estaria entre os 10 maiores neg\u00f3cios de minera\u00e7\u00e3o de todos os tempos, em termos de valor, e teria o potencial de retirar a Anglo do mercado de Londres, um novo golpe para uma bolsa que est\u00e1 lutando para reter grandes empresas e atrair IPOs.<\/p>\n
Mas alguns disseram que a BHP precisaria oferecer mais para conseguir um acordo.<\/p>\n
“Em nossa opini\u00e3o, \u00e9 quase imposs\u00edvel que o pr\u00eamio oferecido pela BHP seja suficiente para atrair a administra\u00e7\u00e3o da Anglo para a transa\u00e7\u00e3o”, disse Mark Kelly, da empresa de consultoria MKP.<\/p>\n