{"id":602318,"date":"2024-07-23T10:13:56","date_gmt":"2024-07-23T13:13:56","guid":{"rendered":"https:\/\/investnews.com.br\/?p=602318"},"modified":"2024-07-23T15:10:45","modified_gmt":"2024-07-23T18:10:45","slug":"empresa-apoiada-por-mubadala-ve-ativos-dobrando-para-us-100-bilhoes","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/investnews.com.br\/negocios\/empresa-apoiada-por-mubadala-ve-ativos-dobrando-para-us-100-bilhoes\/","title":{"rendered":"Empresa apoiada por Mubadala v\u00ea ativos dobrando para US$ 100 bilh\u00f5es"},"content":{"rendered":"\n

O Fortress Investment Group<\/strong>, a empresa apoiada pelo fundo soberano de Abu Dhabi Mubadala, disse que espera dobrar os ativos sob gest\u00e3o para US$ 100 bilh\u00f5es \u00e0 medida que avan\u00e7a no setor de patrim\u00f4nio privado e seguros.<\/p>\n\n\n\n

\u201cPara competirmos com empresas maiores como Ares, Apollo e Sixth Street, precisamos continuar crescendo os ativos, porque se n\u00e3o o fizermos, seremos menos relevantes\u201d, disse o co-CEO Drew McKnight. O Fortress pretende estar entre os primeiros a ajudar as empresas com suas necessidades de capital, oferecendo d\u00edvida subordinada, a\u00e7\u00f5es preferenciais<\/a> e a\u00e7\u00f5es estruturadas, entre outras coisas.<\/p>\n\n\n\n

Impulsionados pelo apelo do capital permanente, v\u00e1rios gestores de ativos alternativos, incluindo Apollo Global Management Inc. e KKR & Co., t\u00eam buscado acessar pools de ativos de seguros. Muitos tamb\u00e9m constru\u00edram neg\u00f3cios para atrair indiv\u00edduos de alto patrim\u00f4nio l\u00edquido<\/a> que est\u00e3o cada vez mais interessados em mercados privados.<\/p>\n\n\n\n

McKnight foi acompanhado na entrevista pelo co-CEO Joshua Pack, que disse que o Fortress espera atingir o patamar de US$ 100 bilh\u00f5es dentro de cinco anos \u2014 um aumento em rela\u00e7\u00e3o aos cerca de US$ 49 bilh\u00f5es no final de mar\u00e7o \u2014 \u201ccom base nas conversas que estamos tendo com parceiros limitados e na demanda que temos visto\u201d.<\/p>\n\n\n\n

\"Da
Da esquerda para a direita: Drew McKnight, Co-Chief Executive Officer & Managing Partner e Joshua Pack, Co-Chief Executive Officer & Managing Partner da Fortress<\/figcaption><\/figure>\n\n\n\n

O Fortress n\u00e3o permitir\u00e1 que a capta\u00e7\u00e3o de recursos distraia sua miss\u00e3o de entregar retornos superiores para os investidores, disse McKnight.<\/p>\n\n\n\n

\u201cH\u00e1 um caminho onde podemos realmente criar um produto melhor para nossos parceiros limitados tendo mais acesso a capital e sendo mais relevantes\u201d, disse ele.<\/p>\n\n\n\n

Pack, que ingressou na empresa em 2002, e McKnight, que chegou tr\u00eas anos depois, testemunharam a transi\u00e7\u00e3o do gestor de ativos alternativos de uma empresa de capital fechado, passando pela oferta p\u00fablica inicial em 2007, at\u00e9 sua privatiza\u00e7\u00e3o uma d\u00e9cada depois pelo SoftBank Group Corp. de Masayoshi Son.<\/p>\n\n\n\n

LEIA MAIS: Da Starbucks ao Metr\u00f4 do Rio: os tent\u00e1culos da Mubadala na economia brasileira<\/a><\/strong><\/p>\n\n\n\n

No m\u00eas passado, a gest\u00e3o do Fortress e o Mubadala conclu\u00edram a aquisi\u00e7\u00e3o de 90% do capital do Fortress que estava nas m\u00e3os do SoftBank. Os co-CEOs est\u00e3o chamando a \u00faltima encarna\u00e7\u00e3o da empresa de \u201cFortress 4.0\u201d.<\/p>\n\n\n\n

\u00c9 a primeira vez que a gest\u00e3o possui amplamente uma parte significativa da empresa, com mais de 150 funcion\u00e1rios do Fortress detendo uma participa\u00e7\u00e3o de 32%. O co-presidente Pete Briger e os s\u00f3cios-gerentes Pack, McKnight e Jack Neumark s\u00e3o os maiores investidores individuais, e todos assinaram cheques como parte do acordo. Funcion\u00e1rios adicionais do Fortress podem se tornar acionistas ao longo do tempo por meio de um programa de incentivo.<\/p>\n\n\n\n

Ao contr\u00e1rio de certos rivais de empr\u00e9stimos diretos que buscaram parcerias com bancos para refor\u00e7ar os pipelines de origina\u00e7\u00e3o, McKnight disse que a empresa tem um fluxo amplo.<\/p>\n\n\n\n

Embora o Mubadala esteja representada no conselho do Fortress por Hani Barhoush e Antoun Ghanem, McKnight enfatizou que a empresa de Abu Dhabi n\u00e3o tem economia preferencial.<\/p>\n\n\n\n

\u201cEles pagam as mesmas taxas que todos os outros quando investem em nossos fundos\u201d, disse McKnight. \u201cEstamos cientes de que eles est\u00e3o investidos virtualmente com todos os nossos concorrentes, mas tamb\u00e9m achamos que, se vamos ter parceiros de capital, eles s\u00e3o t\u00e3o estrat\u00e9gicos quanto poss\u00edvel.\u201d<\/p>\n\n\n\n

O Fortress, que considera a Am\u00e9rica do Norte, Europa Ocidental, Jap\u00e3o e Austr\u00e1lia como geografias principais, planeja abrir um escrit\u00f3rio em Abu Dhabi, disse Pack. Profissionais de investimento, incluindo o chefe de propriedade intelectual Eran Zur, passar\u00e3o um tempo l\u00e1, assim como Harry Steel, um diretor administrativo dentro do grupo de forma\u00e7\u00e3o de capital da empresa.<\/p>\n\n\n\n

Os l\u00edderes da empresa n\u00e3o descartaram outra oferta p\u00fablica inicial no futuro.<\/p>\n\n\n\n

\u201cTudo est\u00e1 na mesa\u201d, disse Pack, \u201cmas \u00e9 um passo de cada vez, e estamos focados em tudo o que queremos fazer no curto prazo.\u201d<\/p>\n\n\n\n

Contrata\u00e7\u00f5es S\u00eaniores<\/strong> <\/h2>\n\n\n\n

\u00c0 medida que o Fortress busca crescer os ativos, ele mirar\u00e1 capital com dura\u00e7\u00f5es e custos associados variados, disse Neumark.<\/p>\n\n\n\n

Em 2022, a empresa contratou Adam Bobker, ex-aluno da BlackRock Inc., como co-chefe de seu esfor\u00e7o de patrim\u00f4nio privado ao lado de Nils Wilson. No ano passado, a empresa nomeou Kenneth Pierce e Pradip Ghosh como co-chefes de sua divis\u00e3o de seguros, pedindo-lhes para fazer parceria e investir em seguradoras da Am\u00e9rica do Norte e Europa. Antes de ingressarem, o Fortress assinou uma dessas parcerias com o Nassau Financial Group.<\/p>\n\n\n\n

\u201cQueremos ser um fornecedor de solu\u00e7\u00f5es para o mercado de seguros, seja por meio de participa\u00e7\u00f5es minorit\u00e1rias ou fornecendo capital de resseguro\u201d, disse Neumark. \u201cN\u00e3o queremos ser vistos como um concorrente das seguradoras. Hoje n\u00e3o temos a vis\u00e3o de ser algo como a Global Atlantic ou Athene\u201d, disse ele, referindo-se \u00e0s divis\u00f5es de seguros dos rivais KKR e Apollo.<\/p>\n\n\n\n

No ano passado, Bob Warden, ex-chefe global de private equity<\/a> da Cerberus Capital Management, ingressou no Fortress com um mandato para ajudar a originar, subscrever e gerir neg\u00f3cios.<\/p>\n\n\n\n

LEIA MAIS: Petrobras e Mubadala chegam \u00e0 reta final para recompra da refinaria de Mataripe<\/a><\/strong><\/p>\n\n\n\n

\u201cNossos investimentos em private equity sempre tiveram um toque pr\u00f3prio do Fortress\u201d, disse Pack. \u201cGostamos de situa\u00e7\u00f5es de estresse onde podemos assumir o controle de um neg\u00f3cio, ou gostamos de trabalhar potencialmente com equipes de gest\u00e3o realmente boas que t\u00eam algum tipo de vis\u00e3o e bom comprometimento.\u201d<\/p>\n\n\n\n

A empresa prefere neg\u00f3cios ricos em ativos, uma defini\u00e7\u00e3o que se estende al\u00e9m do mercado imobili\u00e1rio para propriedade intelectual, reivindica\u00e7\u00f5es de lit\u00edgios, acordos de licenciamento e direitos de filmes, entre outros.<\/p>\n\n\n\n

Tamb\u00e9m \u00e9 regularmente atra\u00edda por situa\u00e7\u00f5es estressadas ou complexas. O Alamo Drafthouse \u00e9 um exemplo. Em 2021, com a cadeia de cinemas esmagada pela pandemia, o Fortress adquiriu d\u00edvida descontada de bancos, fez parceria com outro patrocinador e a administra\u00e7\u00e3o, colocou a empresa em administra\u00e7\u00e3o de fal\u00eancias e injetou novo capital, antes de vend\u00ea-la no m\u00eas passado para a Sony Pictures Entertainment. O Fortress entregou um retorno de aproximadamente 26% antes das taxas nessa aposta, ou mais que dobrou seu capital investido, disse uma pessoa com conhecimento do assunto.<\/p>\n\n\n\n

A empresa tamb\u00e9m identificou oportunidades para apoiar bancos regionais dos EUA em dificuldades. Este m\u00eas, o Fortress fez parte de um grupo que investiu no credor baseado na Calif\u00f3rnia First Foundation Inc. em um acordo liderado pelo diretor administrativo Henchy Enden e pelo ex-CEO do Wells Fargo & Co., Tim Sloan, que agora \u00e9 vice-presidente e chefe de d\u00edvida imobili\u00e1ria comercial no Fortress.<\/p>\n\n\n\n

Separadamente, Jeff Runnfeldt, ex-chefe global de a\u00e7\u00f5es da Balyasny Asset Management, est\u00e1 ingressando na empresa em outubro como diretor de investimentos da unidade de fundos de hedge multimanager do Fortress, liderada por Todd Rapp.<\/p>\n\n\n\n

Em maio, Michael Ronen, ex-s\u00f3cio gerente da entidade que supervisionava o SoftBank Vision Fund, ingressou como chefe de investimentos de crescimento.<\/p>\n\n\n\n

\u201cSe houver oportunidades para jogarmos no campo da d\u00edvida de risco ou algum tipo de com\u00e9rcio estruturado\u201d, disse Pack, \u201cele tem rede para isso.\u201d<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

No m\u00eas passado, a gest\u00e3o do Fortress e o Mubadala conclu\u00edram a aquisi\u00e7\u00e3o de 90% do capital do Fortress que estava nas m\u00e3os do SoftBank<\/p>\n","protected":false},"author":76,"featured_media":602382,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"inline_featured_image":false,"footnotes":""},"categories":[6],"tags":[30,289,66],"autor-wsj":[],"coauthors":[101325],"class_list":["post-602318","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-negocios","tag-fundos-de-investimento","tag-investimentos","tag-negocios"],"acf":[],"amp_enabled":true,"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/602318","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/users\/76"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/comments?post=602318"}],"version-history":[{"count":3,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/602318\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":602383,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/602318\/revisions\/602383"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/media\/602382"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/media?parent=602318"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/categories?post=602318"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/tags?post=602318"},{"taxonomy":"autor-wsj","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/autor-wsj?post=602318"},{"taxonomy":"author","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/coauthors?post=602318"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}