{"id":738826,"date":"2026-01-21T07:00:00","date_gmt":"2026-01-21T10:00:00","guid":{"rendered":"https:\/\/investnews.com.br\/?p=738826"},"modified":"2026-01-21T16:07:35","modified_gmt":"2026-01-21T19:07:35","slug":"impostos-resgate-cdb","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/investnews.com.br\/investimentos\/impostos-resgate-cdb\/","title":{"rendered":"CDB e Imposto de Renda: o erro que faz seu investimento render bem menos"},"content":{"rendered":"\n<p>Quem investe em <a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/guias\/cdb-o-que-e\/\" data-type=\"link\" data-id=\"https:\/\/investnews.com.br\/guias\/cdb-o-que-e\/\">CDBs<\/a> para ter uma <strong>reserva de emerg\u00eancia<\/strong> pode at\u00e9 imaginar que comprar t\u00edtulos com vencimento menor \u00e9 uma boa estrat\u00e9gia e que \u00e9 a mesma coisa de optar por pap\u00e9is de prazo mais longo. <em>N\u00e3o \u00e9 bem assim. <\/em>Separar o dinheiro de r\u00e1pido e f\u00e1cil acesso daquele que poderia <em>realmente <\/em>ficar mais tempo investido \u00e9 essencial para n\u00e3o deixar o <a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/guias\/imposto-de-renda-o-que-e\/\">Imposto de Renda<\/a> corroer seu rendimento.<\/p>\n\n\n\n<p>Cada vez que voc\u00ea resgata um <a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/guias\/cdb-o-que-e\/\">CDB<\/a>, voc\u00ea paga IR de acordo com o tempo que o dinheiro ficou investido. Quanto mais cedo voc\u00ea tira dinheiro, <strong>maior \u00e9 o imposto pago<\/strong>. A tabela \u00e9 essa:<\/p>\n\n\n\n<div class=\"flourish-embed flourish-table\" data-src=\"visualisation\/26616178?1253931\"><script src=\"https:\/\/public.flourish.studio\/resources\/embed.js\"><\/script><noscript><img decoding=\"async\" src=\"https:\/\/public.flourish.studio\/visualisation\/26616178\/thumbnail\" width=\"100%\" alt=\"table visualization\" \/><\/noscript><\/div>\n\n\n\n<p>Um levantamento realizado pela \u00e1rea de <em>Investimentos<\/em> do Nubank mostra o tamanho da mordida do Le\u00e3o e como sua carteira pode <strong>perder efici\u00eancia<\/strong> tribut\u00e1ria quando se calcula mal o tempo do investimento.<\/p>\n\n\n\n<p><strong>CONTE\u00daDO DE MARCA<\/strong>:&nbsp;<a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/patrocinados\/nubank\/invista-com-seguranca-em-cdb-nubank\/\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\">Tudo o que voc\u00ea precisa saber antes de investir em um CDB<\/a><\/p>\n\n\n\n<p>\u00c9 assim: voc\u00ea comprou CDBs de <strong>vencimento curto<\/strong> pensando que poderia precisar do dinheiro a qualquer momento. Mas isso n\u00e3o aconteceu durante cinco anos, e voc\u00ea foi vendendo os CDBs e comprando outros de mesmo prazo para &#8220;renovar&#8221; seu estoque de dinheiro nesse per\u00edodo.<\/p>\n\n\n\n<p>No saldo final, voc\u00ea se prejudicou bastante. O seu retorno l\u00edquido de acordo com o prazo de vencimento dos CDBs e os resgates feitos durante os cinco anos ficariam assim:<\/p>\n\n\n\n<div class=\"flourish-embed flourish-table\" data-src=\"visualisation\/26616531?1253931\"><script src=\"https:\/\/public.flourish.studio\/resources\/embed.js\"><\/script><noscript><img decoding=\"async\" src=\"https:\/\/public.flourish.studio\/visualisation\/26616531\/thumbnail\" width=\"100%\" alt=\"table visualization\" \/><\/noscript><\/div>\n\n\n\n<p>Para entender melhor: nosso exemplo considera um <a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/guias\/o-que-e-cdi\/\">CDI<\/a> de 10% ao ano, que \u00e9 a m\u00e9dia hist\u00f3rica. Em cinco anos, voc\u00ea comprou CDBs de tr\u00eas meses por 20 vezes. E pagou 20 impostos, a cada vencimento. E mais: com o maior imposto poss\u00edvel, de 22,5%. Seu retorno l\u00edquido foi de <strong>7,69% ao ano<\/strong>.<\/p>\n\n\n\n<p>Em n\u00fameros: se voc\u00ea aplicou R$ 10 mil, voc\u00ea teria <strong>R$ 14.481,87 <\/strong>ao fim de cinco anos.<\/p>\n\n\n\n<p>Se em vez de 20 CDBs de tr\u00eas meses voc\u00ea tivesse comprado um \u00fanico CDB de cinco anos e segurado ele at\u00e9 o vencimento, teria pago 15% de IR \u2013 a menor al\u00edquota. E seu retorno l\u00edquido seria de <strong>8,72%<\/strong> <strong>ao ano.<\/strong><\/p>\n\n\n\n<p>Ou seja: aqueles R$ 10 mil aplicados virariam R$ 15.189,34. <strong>S\u00e3o 5% a mais.<\/strong><\/p>\n\n\n\n<p>Novamente: reserva de emerg\u00eancia \u00e9 para usar a qualquer momento. Se voc\u00ea tivesse comprado um CDB de cinco anos e vendido antes do vencimento porque precisou do dinheiro, pagaria o IR de acordo com o prazo da aplica\u00e7\u00e3o e receberia o que o mercado estivesse pagando pelo t\u00edtulo naquele momento \u2013 voc\u00ea s\u00f3 garante a rentabilidade indicada se carregar o papel at\u00e9 o vencimento.<\/p>\n\n\n\n<p>O ponto \u00e9: se voc\u00ea aprende a separar bem o que \u00e9 um investimento de alta liquidez e o que \u00e9 um investimento para prazos maiores, seu retorno \u00e9 significativamente melhor. <\/p>\n\n\n\n<p>Para entender mais como comparar CDBs com outros investimentos, acesse a <a href=\"https:\/\/investnews.com.br\/ferramentas\/calculadoras\/calculadora-de-renda-fixa\/\" data-type=\"link\" data-id=\"https:\/\/investnews.com.br\/ferramentas\/calculadoras\/calculadora-de-renda-fixa\/\">nossa calculadora<\/a>.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>Repetir aplica\u00e7\u00f5es de curto prazo aumenta o IR pago e reduz o retorno da aplica\u00e7\u00e3o. Veja as contas.<\/p>\n","protected":false},"author":159,"featured_media":731019,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"inline_featured_image":false,"footnotes":""},"categories":[102718],"tags":[44,434,289,36],"autor-wsj":[],"coauthors":[109332],"class_list":["post-738826","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-investimentos","tag-imposto-de-renda","tag-impostos","tag-investimentos","tag-cdb"],"acf":[],"amp_enabled":true,"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/738826","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/users\/159"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/comments?post=738826"}],"version-history":[{"count":30,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/738826\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":749650,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/posts\/738826\/revisions\/749650"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/media\/731019"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/media?parent=738826"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/categories?post=738826"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/tags?post=738826"},{"taxonomy":"autor-wsj","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/autor-wsj?post=738826"},{"taxonomy":"author","embeddable":true,"href":"https:\/\/investnews.com.br\/inv-api\/wp\/v2\/coauthors?post=738826"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}