O HABT11 – Habitat Recebíveis Pulverizados – é um fundo de investimento imobiliário (FII) de gestão ativa tipo papel, com foco em títulos imobiliários residenciais. O fundo é gerido pela Habtat Capital Partners e administrado pela Vórtx DTVM. Possui um patrimônio líquido de R$ 820 milhões sob gestão.
Seu foco são Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) de empreendimentos residenciais na forma de condomínios e recebíveis pulverizados entre o emissor.
Regulamento de HABT11
O regulamento do HABT11 prevê o investimento majoritário de seus ativos em carteira de CRIs, com lastro pulverizado – o que significa dizer que há vários devedores mútuos no empréstimo – com LTV máximo de 60%, com máximo de 20% de carteira em um município de até um milhão de pessoas e 40% em um município com mais de um milhão de pessoas.
O fundo possui como benchmark 100% do CDI. Possui uma taxa de administração de 0,2% sobre o valor de mercado do fundo, uma taxa de gestão de 1,1% a.a, e uma taxa de performance de 20% sobre o excedente do benchmark. O fundo tem como Data-COM o último dia útil do mês, e a data-Ex o 1º. Paga dividendos no 10º dia útil do mês.
Histórico de HABT11
O fundo HABT11 realizou seu IPO em julho de 2019, a R$ 100,00, fazendo parte do IFIX desde aquele ano.
Desde o IPO atingiu máxima de valorização em julho de 2021, a R$ 129,20 e mínima em março de 2020, a R$ 77,95, devido ao começo dos lockdowns derivados da pandemia de coronavírus e aos circuit breaks do período. Com o aumento dos casos, os investimentos de risco e empreendimentos se viram travados ao redor do mundo.
A distribuição de dividendos média por cota é de R$ 1,31 ao mês, a um DY (retorno de dividendos) de 16,69%. O fundo passou por apenas 4 emissões de cotas, desde seu IPO, uma por ano.
*Conteúdo foi atualizado em setembro de 2022.