O URPR11 – Urca Capital Partners – é um fundo de investimento imobiliário (FII) de gestão ativa tipo papel, com foco em títulos imobiliários geradores de renda. O fundo é administrado pela Vórtx e gerido pela Urca Gestão de Investimentos. Possui um patrimônio líquido de R$ 989 milhões sob gestão.
Seu foco são Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) pulverizados de empreendimentos imobiliários residenciais (loteamentos, prédios e casas) e compra de recebíveis imobiliários residenciais.
Regulamento de URPR11
O fundo tem como regulamento o investimento de até 100% de seu capital em CRIs, sendo que eles podem, via de regra, estar concentrados em até 40% de um mesmo cedente (emissor de crédito). Isso configura o fundo como mais arriscado pela concentração de risco de crédito. Além disso, o fundo pode investir em outros fundos.
Seu bechmark consiste no IPCA/IBGE do mês anterior acrescido de uma taxa de 7% a.a. Destinado ao investidor amplo, o URPR11 possui uma taxa de administração de 0,25% a.a., uma taxa de gestão de 0,95% a.a., e uma taxa de performance de 20% do que exceder o benchmark.
Histórico de URPR11
O URPR11 teve seu IPO em dezembro de 2019, com o primeiro lucro e distribuição de dividendos em fevereiro de 2020. O fundo alcançou sua máxima em fevereiro de 2021, a R$ 138, enquanto a mínima foi atingida em novembro de 2021, a R$ 100,33.
Desde o IPO a distribuição média de dividendos foi de R$ 1,31, com um DY de 1,5% a.m. O fundo faz parte do IFIX e já passou por 7 emissões.
*Conteúdo atualizado pela última vez em setembro de 2022