O MCCI11 – Mauá Capital Recebíveis Imobiliários – é um fundo de investimento imobiliário (FII) de gestão ativa tipo papel, com foco em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs). O fundo é gerido pela Mauá Capital e administrado pelo BTG. Possui um patrimônio líquido de R$ 1,38 bilhões sob gestão.
Tem como prevalência na carteira CRIs, com mais de 70% da carteira atrelada ao IPCA +, e foco nos segmentos de varejo e logística.
Regulamento de MCCI11
O regulamento do MCCI11 prevê investimento mínimo de 67% de seu patrimônio nos Ativos Alvo, compostos por CRIs, LCIs e LHs. Os CRIs que compõem essa taxa devem ter um loan to value 80% pulverizado, predominantemente composto de créditos imobiliários de natureza residencial; até 70% pulverizado, predominantemente composto de créditos imobiliários de natureza comercial; e até 60% pulverizado, predominantemente composto de créditos de loteamento mínimo de 80%, .
O fundo possui como benchmark a taxa do CDI diário e recebe uma taxa de performance de 20% do seu excedente. O fundo conta com uma taxa de administração de 0,8% a.a. sobre o patrimônio líquido. Sua data-COM é o décimo dia útil do mês, e a data-Ex o 11º. Paga dividendos no 20º dia do mês.
Histórico de MCCI11
O MCCI11 realizou seu IPO em 2019, com presença no IFIX de 1,27%.
Desde o IPO, atingiu máxima de valorização em janeiro de 2020, a R$ 110,58, e mínima em março de 2020, a R$ 77, graças aos lockdowns promovidos pelo governo para conter os avanços da covid-19.
A distribuição de dividendos média por cota é de R$ 1,05 ao mês, a um DY (dividend yield) de 1,1%. O fundo passou por 7 emissões de cotas, sendo as duas últimas em 2022.
*O conteúdo foi atualizado em novembro de 2022.