O NCHB11 – NCH Brasil Recebíveis Imobiliários – é um fundo de investimento imobiliário (FII) de gestão passiva tipo papel, com foco em certificado de recebíveis imobiliários (CRIs). O fundo é gerido pela NCH Brasil e administrado pelo BTG Pactual. Possui um patrimônio líquido de R$ 152 milhões sob gestão.
A taxa de remuneração média ponderada dos CRIs no portfólio é de 9,89% a.a. indexada ao IPCA (92,11% da carteira), 6,00% a.a. indexada ao CDI (3,30% da carteira) e 9,25% a.a. indexada ao IGP-M (1,49% da carteira). Todos os CRIs na carteira estão em dia com suas obrigações.
Regulamento de NCHB11
O regulamento do NCHB11 admite o investimento em Imóveis Alvo e Ativos Alvo visando preponderantemente a locação e/ou arrendamento dos Imóveis Alvo adquiridos pelo Fundo, incluindo a securitização de créditos imobiliários decorrentes de operações envolvendo os Imóveis Alvo, em especial no modelo built-to-suit.
O fundo possui como índice de referência IPCA + IMA-B + 5% a.a, com uma taxa de performance de 20% o excedente do benchmark. Sua taxa de administração e gestão é de 1,2% a.a. Sua data-COM é o 5º dia útil do mês, e a data-Ex o 6º. Paga dividendos no 10º dia útil do mês.
Histórico de NCHB11
O NCHB11 realizou seu IPO em 2013, com participação no IFIX de 0,15%.
Desde o IPO, atingiu máxima de valorização em abril de 2021, a R$ 107, e mínima em fevereiro de 2023, a R$ 83,66, devido à queda no índice de referência dos CRIs e manutenção da alta de juros.
A distribuição de dividendos média por cota é de R$ 1,20 ao mês, a um DY (dividend yield) de 1,16%. Desde seu IPO o fundo passou por 6 emissões de cotas, sendo a última em 2022, com 8 milhões arrecadados.
*O conteúdo foi atualizado em fevereiro de 2023.